Шесть основных направлений развития рынка электромобилей в 2025 году

Старший консультант Цю Фэн

9 февраля компании Dongfeng Motor и Changan Automobile одновременно объявили, что их контролирующие акционеры планируют реорганизацию. Если Dongfeng и Changan объединятся, появится крупнейшая автомобильная группа Китая и пятый по величине автопроизводитель в мире.

Почти одновременно, вечером 10 февраля, компания BYD Auto представила значимую систему интеллектуального вождения "Тянь Шэнь Ян" и объявила, что она будет установлена на всех моделях стоимостью более 100 000 юаней, официально открывая новую эру интеллектуального вождения для всех.

Не прошло и недели после окончания празднования Весеннего фестиваля 2025 года, как автомобильная промышленность уже начала беспокоиться...

01 Текущая ситуация в индустрии новых энергетических транспортных средств

Под влиянием макроэкономики мировой автомобильный рынок остается вялым

Автомобильная промышленность является стратегической опорной отраслью для развития национальной экономики и важным показателем уровня индустриализации страны. Она характеризуется высокой капиталоемкостью, технологической интенсивностью и потребностью в кадрах. Кроме того, у нее длинная производственная цепочка, явные промышленные стимулирующие эффекты и широкие рыночные перспективы. Однако под влиянием макроэкономики текущий мировой автомобильный рынок развивается относительно вяло.

С 2015 по 2024 год общие мировые продажи автомобилей выросли с 87,56 миллионов до 89,8 миллионов, что составляет накопительный рост на 2,6% и среднегодовой темп роста за десять лет — 0,3%. За тот же период общий объем продаж автомобилей на китайском рынке увеличился с 24,6 миллионов до 31,436 миллионов, с накопительным ростом на 27% и среднегодовым темпом роста за последние десять лет в 2,8%.

2. Продажи легковых автомобилей на автомобильном рынке Китая продолжали расти, в то время как общие продажи коммерческих автомобилей сократились.

Что касается легковых автомобилей: 2020 год был годом минимальных продаж легковых автомобилей в Китае за последнее десятилетие, составив 20,18 миллионов единиц. В следующие пять лет продажи продолжали расти. К 2024 году продажи легковых автомобилей в Китае достигли 27,56 миллионов единиц.

Что касается коммерческих автомобилей: Под влиянием макроэкономики рынок коммерческих автомобилей Китая оставался вялым, не оправдав ожиданий. За последние десять лет наблюдалась тенденция сначала роста, а затем падения. 2020 год стал годом наибольшего объема продаж коммерческих автомобилей в Китае, достигнув 5,13 млн единиц. В течение следующих пяти лет продажи продолжали снижаться. К 2024 году объем продаж коммерческих автомобилей в Китае составил 3,873 млн единиц, что ниже ожидаемых 4 млн единиц.

3. Продажи за рубежом показали отличные результаты, увеличившись почти в пять раз за последние пять лет

Что касается внутренних продаж: Они медленно продвигались вперед на фоне колебаний, в целом демонстрируя тенденцию низкого уровня медленного роста. С 2015 по 2024 год внутренние продажи автомобилей в Китае увеличились с 23,87 млн единиц до 25,58 млн единиц, с накопительным темпом роста 7% и среднегодовым темпом роста 0,8% за десять лет.

В терминах экспорта: За последнее десятилетие экспорт автомобилей из Китая в целом показал тенденцию быстрого развития. Особенно за последние пять лет объем экспорта китайских автомобилей увеличился почти в пять раз, возроснув с 994 900 единиц в 2020 году до 5,859 миллионов единиц в 2024 году, с среднегодовым темпом роста 55,8% за пять лет и 26% за десять лет.

4. С постоянным развитием технологий, таких как электрификация, интеллектуализация и связь, наблюдается взрывной рост продаж электромобилей.

Глобальный рынок: С 2015 по 2024 год глобальные продажи электромобилей увеличились с 643 000 единиц до 1 823 600 единиц в 2024 году, что почти в 27 раз больше, с среднегодовым темпом роста 45%.

На китайском рынке за последнее десятилетие продажи электромобилей в Китае выросли с 331 000 единиц до 12,866 миллионов единиц в 2024 году, что почти в 38 раз больше, с среднегодовым темпом роста 50%.

5. На рынке легковых автомобилей рынок топливных автомобилей продолжает сокращаться, в то время как доля электромобилей растёт стремительно

За последние пять лет продажи электромобилей и автомобилей с традиционным двигателем внутреннего сгорания в секторе легковых автомобилей Китая показали резкий контраст. Среднегодовой темп роста электромобилей составлял 70% за последние пять лет, тогда как среднегодовое падение продаж традиционных автомобилей на топливе составило 9,8%.

Доля электромобилей в Китае выросла с 1,35% в 2015 году до 40,94% в 2024 году, что составляет более 39 процентных пунктов. Ожидается, что к 2025 году доля электромобилей в Китае превысит 50%.

6. Темпы роста полностью электрических моделей ослабли, в то время как доля подключаемых гибридов и моделей с увеличенным запасом хода продолжает расти

С точки зрения тенденций развития, как подключаемые гибриды/модели с увеличенным запасом хода могут значительно снизить беспокойство потребителей о запасе хода, предложить более гибкий опыт вождения, а также воспользоваться преимуществами развития технологии аккумуляторов и снижения их стоимости, они имеют более конкурентоспособное преимущество по сравнению с полностью электрическими моделями, особенно в средней и низкой ценовой категории. Это делает подключаемые гибриды/модели с увеличенным запасом хода первым выбором для потребителей, чтобы "войти" в рынок новых энергетических автомобилей. Объем продаж в этом году все еще сохраняет высокий темп роста.

На данный момент полностью электрические модели все еще занимают основную долю рынка, в то время как доля подключаемых гибридов и моделей с увеличенным запасом хода возросла до 40%.

7. Индустрия новых энергетических автомобилей в настоящее время находится на этапе интенсивной конкуренции, при этом рыночная концентрация постоянно возрастает.

На данный момент китайские автомобили на новом источнике энергии находятся на этапе крайне жесткой конкуренции. Потребление НОВЫХ АВТОМОБИЛЕЙ НА АЛЬТЕРНАТИВНОМ ТОПЛИВЕ растет стремительно, конкуренция стала чрезвычайно жестокой, десятки производителей автомобилей были исключены в "кровавом море", количество увольнений достигло 100 000, более 400 предприятий исчезли за последние шесть лет....

В 2024 году рыночная концентрация трех крупнейших продаж автомобилей на новом источнике энергии в Китае составила 51,4%, что на 11,4 процентных пункта выше, чем в предыдущем году. Рыночная концентрация топ-5 достигла 65,2, увеличившись на 3 процентных пункта по сравнению с предыдущим годом. В текущей конкурентной ситуации, которая все больше благоприятствует ведущим автопроизводителям, рыночная концентрация продолжает расти. Тем временем рыночная концентрация топ-10 достигла 85,5%, что на 1,4 процентных пункта ниже, чем в 2023 году. По сравнению с топ-5, эти средние автопроизводители испытывают большее давление конкуренции.

02 Будущие направления развития промышленности новых энергетических транспортных средств

Рынок продолжает расти, а доля проникновения постоянно увеличивается. Согласно прогнозу IDC,市场规模 новых энергетических легковых автомобилей в Китае превысит 23 миллиона единиц к 2028 году, с среднегодовым темпом роста 22,8%. Ожидается, что доля рынка новых энергетических легковых автомобилей превысит 50% к 2025 году, достигнув 56%.

2. Технологии постоянно развиваются, и их применение становится более широким. Энергетическая плотность батарей непрерывно увеличивается, стоимость постепенно снижается, а срок службы продлевается. Достигнуты новые прорывы в разработке полностью твердотельных батарей, что еще больше улучшит производительность и безопасность автомобилей на новой энергии. Функции автономного вождения постоянно совершенствуются, а способности автомобиля к восприятию, анализу, принятию решений и выполнению действий постепенно повышаются, двигаясь к более высокому уровню автономного вождения. С массовой реализацией городского NOA, ожидается, что высокоскоростной NOA и премиальное интеллектуальное вождение станут стандартными функциями для продуктов стоимостью от 100 000 до 200 000 юаней и тех, что стоят более 200 000 юаней соответственно.

3. Обновление промышленности ускорилось, и тенденция к кластеризации стала более заметной. Ускоряется обновление продукции в сегменте легковых автомобилей на новой энергии. Различные автопроизводители постоянно запускают новые модели, а скорость обновления продуктов сократилась до примерно шести месяцев для удовлетворения постоянно меняющихся потребностей потребителей в автомобилях на новой энергии и повышения конкурентоспособности на рынке. Тенденция к кластеризации в автомобильной промышленности на новой энергии становится всё более очевидной. Например, провинция Аньхой создала интегрированную систему развития с двойным взаимодействием между Хефеем и Уху. В Шэньчжэне высока концентрация предприятий верхнего и нижнего потока цепочки промышленности интеллектуальных подключаемых автомобилей. Чунцин стремится создать кластер интеллектуальных подключаемых автомобилей на новой энергии стоимостью в триллион юаней.

4. Усиление рыночной конкуренции и рост новых брендов. Традиционные автопроизводители, такие как BYD, Geely и Changan, значительно инвестировали в развитие и показали хорошие результаты в секторе возобновляемой энергии, их доля на рынке постоянно расширяется. В то же время новые бренды, такие как NIO, XPeng и Li Auto, выделяются на среднем и высоком сегментах рынка, способствуя быстрому развитию рынка электромобилей. Кроме того, игроки, такие как HarmonyOS и Xiaomi, быстро развиваются, усиливая рыночную конкуренцию.

5. Разнообразие потребительских запросов с увеличением спроса на премиум-сегмент. Продажи автомобилей премиум-класса стоимостью более 300 000 юаней растут стремительно. Потребители предъявляют более высокие требования к внешнему виду, интерьеру и комплектации легковых автомобилей, что побуждает различные автомобильные бренды постоянно инновировать и запускать модели и комплектации, которые лучше соответствуют ожиданиям потребителей.

6. При усиленной государственной поддержке будущий рост выглядит перспективным. Поддерживающие политики правительства в отношении индустрии новых энергетических транспортных средств продолжат стимулировать рост рынка, включая субсидии, снижение налогов и освобождение от налогов при покупке, а также строительство зарядных станций.

7. Экспорт быстро растёт, международное влияние увеличивается. Международное влияние китайских автомобильных брендов возрастает, и экспортный рынок станет важной точкой роста для легкового автомобилестроения.

8. Недостаточное использование производственной мощности по-прежнему создает проблемы. У некоторых автопроизводителей наблюдается низкая загрузка мощностей, и они рискуют быть закрытыми, объединенными или реорганизованными. Давление избыточных запасов также остается относительно высоким в определенные периоды, и производителям необходимо рационально контролировать темпы производства и уровни запасов. На экспортном рынке существуют риски, такие как торговые трения между странами и тарифные барьеры. Необходимо внимательно следить за изменениями в международной торговой ситуации и политике, а также своевременно корректировать стратегии экспорта и расклады на рынках.

Три основных направления развития рынка электромобилей к 2025 году

Экономическая база, поддерживавшая взрывной рост автомобильной промышленности, больше не существует. Медленный рост и долгосрочная конкуренция являются главными темами автомобильного рынка. Производители автомобилей должны подготовиться к "длительной игре".

Медленный рост и долгосрочная конкуренция являются главными темами автомобильного рынка.

2. Спрос на первичные покупки был ограничен и отклонён. Возрождение существующего спроса стало новым двигателем роста рынка. При стимулировании политики объёмы продаж в краткосрочной перспективе продолжали расти стабильно.

К 2025 году доля проникновения автомобилей с новыми источниками энергии останется выше 50%. Гибридные автомобили (PHEV) остаются главным драйвером роста, при этом их вклад в прирост ожидается на уровне более 60%.

На фоне конкуренции за долю существующего рынка общий уровень прибыльности отрасли находится под давлением. Ускорение строительства барьеров для брендов, создание ключевых конкурентных преимуществ и захват умов пользователей являются ключами к победе на рынке.

5. Тенденция повышения уровня потребления продолжается, и рыночный спрос смещается в ценовой диапазон от 150 000 до 250 000 юаней (с повышением как цены, так и опыта) и на персонализированные модели (повышение без увеличения цены).

6. Высокотехнологичный автопилот готов преодолеть разрыв в инновациях и постепенно войти в массовое потребление. Во второй половине оптимизация опыта использования и стоимости технологий умного электричества станет ключом к konkurencii.